如何购买有利可图的长期股票？ 如何购买长期股票？ 购买收益稳定的长期股票的提示？
首先，有一个假设前提，即买入的股票是高质量的增长股票德豪润达股吧。
long长期投资者如何购买长期股票仅是两个时机。 一个是牛市阶段，这是价格估值相对较高的时期。 另一个是熊市阶段，这是相对较低的价格估值。 时间。
当然，最佳的教科书式购买是在估值较低时购买，因此无需讨论此假设，即购买。 但是，这样的机会很难获得。 因为市场不会等待您拥有现金流，它只会调整到该头寸。 因此，在第二种情况下，特别是对于像巴菲特这样随时都有大量现金流的投资者而言，他们会以时间为代价来换取足够的安全边际吗？
这是一个非常有趣的话题。 如何判断一只股票是否值得购买必然会涉及到增长率与估值溢价之间的对应关系？ 毕竟，这是如何对其进行估价的问题。 我笨拙的头脑，无法计算定量公式，也许没有人可以计算，因为如果您可以使用并发现此公式，您将拥有全部财富。 这可能就是为什么投资大师称股票为艺术而非数学。 估值是一个难题。 不同的行业，不同的公司，对未来的不同期望，不同的牛市周期和不同的地区。 所有复杂的因素共同构成一个复杂的功能，只有上帝知道答案。 我读过一些有关巴菲特同志的书，但我不知道他用来确定这种安全裕度的标准是什么。 （最大的安全边际是跌至净值以下，但巴菲特本人承认收购伯克希尔纺织厂失败，而且烟头也不好吃。）他从来不珍惜它吗？ 这是无法猜测的，但合理的猜测是：在巴菲特的长期控股体系中，增长的重要性可能远高于安全系数的幅度。
因此，我能想到的最好方法是无论买入多头还是空头，都继续买进。 这种方法很难获得最佳利润，但是从长远来看，至少会出现次优的结果。 在以上文章中，得出了一个模糊的结论：在长期投资者的购买策略中，随机购买成长型股票（这不是随机选择股票，而是选择股票之后的随机选择）可能是一种次优策略 。
为了证明这个结论不是太错误，我继续阅读《巴菲特如何选择成长型股票》（蒂莫西·维克，中国财经出版社出版），该书的第66条。 该页面的摘录如下：
“无论您是要购买高增长的技术股，低价格/收入比的股票，还是将您的资金投资于其他股票，历史经验表明，“ 假设每年1970年初以来，投资者已向道琼斯工业指数中的公司投资5,000美元。到1999年底，这些投资将增长至112万美元，相当于每年 利率为9％，如果投资者恰好是每年股票价格的最高点。末前后，股票价格往往会达到其当年最高点。
然而如果投资者决定将这每年5000美元在当年股价的最低点进行投资，那么到1999年末，他将最终获得150万美元的收入，比前者多出34％，这种现象在更长的时期内将会出现更大的区别。将资金在每年的最低点投入股市，这将最终增加投资者的收益。表4。1显示了这一结果。
表4。1低价购买的效果：每年投入5000美元
起始投入年份高点买入（1999年末收益）低点买入（1999年末收益）差异
1990116，567161，85738。9％
1985251，020365，17345。5％
1980507，648712，75840。4％
1975814，2681，119，33137。5％
19701，117，5631，494，73833。7％
19651，413，3051，858，21631。5％
19601，794，0092，350，26231。0％
19552，315，5733，096，56333。7％
19503，303，1524，433，71634。2％
显然，关心股价成本能够使投资者扩大其收入，并使他轻而易举的超过道。琼斯工业指数的成长率。无论什么时期，在每年的最低价买入股票将使投资的最终收益相差30％-45％。统计数字上的这一显著差别不应当被忽视。当然，任何人都不可能确切的指导每年股市的最低点和最高点在哪儿；只有在回顾历史数据时我们才能确定股市的低点和高点。但事实似乎表明，在股市下跌期间购买股票比在股市上涨期间购买股票要有利得多。你不必一定要恰好买到股价的最低点，有趣的是这些结论各种市场环境下都可以得到。无论是牛市还是熊市，股市都会有许多短期交易的稍纵即逝的时机能够使投资者扩大其收益。投资者应当充分利用这些机会。”以上是引用原文。主要有以下一些思考：
一、以上表格中，虽然看起来差异很大，大约在30—40％之间，但是必须要记住的那个高位买入者是个倒霉蛋，他每年都买在了年内的最高点上，以1950年开始计算，他连续49年买在了年内最高点，而那个投资收益49年后比他高出34。2％的幸运者，恰恰相反，连续49年都买到了当年的最低价。
如此可以得出一个结论：这个连续49年好运的家伙，他的最终超收益比例与他的无比幸运比起来，实在显得太过渺小了。二、从随机买入策略看，随机买入能平滑成本，使其更趋向于中间值，这又能进一步缩小与最低位买入者的收益差距。
三、以上的结论必须注意的是只针对连续买入情况，如果是一次性投入，那么最终的收益比例差距与将是买入价差距成反比例关系，即如果甲的买入价为x元，乙的买入价为y元，则考虑相同截止时点，两者总资产比率为y/x。
因此可以总结出的结论可以演变为以下：
一、一次性买入时的随机策略具有风险性，分批进行是较好策略。
二、连续性的买入可以采纳随机策略，最后的收益结果一定程度上依赖于上帝对你的态度（要做个连续的倒霉蛋不容易，你要相信这一点）。
三、随机买入的时机最好集中于市场非理性暴跌时。
如何购买长线股票五大原则
（1）基金重仓股、QFII重仓股、机构重仓股、社保重仓股。
目前中国的股市已经变成了机构互相博弈的股票市场，在这场博弈中，由于散户的资金少，进出股市很快，一秒钟就可完成，散户利用自己的资金少，进出股市快的优势，在和机构博弈中，可能成为股市上最大的赢家。另一方面当这些机构买入这些股票时，机构都有研究团队对上市公司的基本面进行过研究。这些机构买进都是准备长期持有。散户买这些股票是利用他们的研究成果来指导自已投资。
北京有个著名的连锁店叫“永和豆浆”，细心的食客会发现，它的很多分店和麦当劳、肯德基在一起。原来，当初考察分店地址的时候，永和豆浆得知麦当劳、肯德基已经动用了大量专家和团队，进行了详细的调查和论证，永和豆浆决定尝试和麦当劳、肯德基在同一地址设立分店，后来发现，果然是一个多快好省的选址方式。
选择和基金等机构持有同种股票，对于散户，也是一个多快好省的选股方法。
（2）绩优分红股。
这一条也很重要，股市的资金要良性循环，上市公司必须赢利和分红，对投资者回报，上市公司对股市回报的资金要大于公司从股市圈走的钱，这才是真正好的上市公司。
（3）未来公司业绩增长的股票。
股票是绩优分红股，但将来的业绩一定要预增，这一条基本面能保证你的股票价格处在一个上升趋势中，有些公司今年的业绩很好，但未来的基本面变坏了，这些股票就不能长期持有，要尽快卖出。2004年的钢铁板块股就是一个很好的例子，2005年该板块的基本面变坏，就要卖出，不能长期持有。
（4）影响国民经济发展的大型国有企业上市公司。
中国是一个公有制为主体的国家，这些公司的发展直接影响国家的GDP，国家的经济政策和税收政策是向这些大型国有企业上市公司倾斜的，这是这些公司的长期利好。这些公司也是国家审计部门审计的重点，公司搞欺骗和造假的可能性较小，投资者长期持有这些股票是安全的，可作为长线投资。
（5）上市公司领导班子是诚信的
上市公司领导班子是否能够诚信是公司经营成功的基本保证。选择领导班子诚信的公司股票，可以获得意想不到的丰厚利润。而那些不诚信的公司往往害得股票投资者亏损累累。
著名房地产公司万科的老总王石得知其妻购买了公司股票之后，主动公开道歉，并将股票卖出。由于王石从创业开始坚持诚信的原则，万科公司目前已经发展成为房地产行业龙头公司，而长期持有其股票的股民全部都获得了丰厚的回报。
2。辨证选择垃圾股和绩优股
由于信息越来越公开，监管越来越严格，因此，表面上垃圾股和绩优股越来越泾渭分明。
按照前面提到的选股原则，大家很容易就能选到绩优股。但是，还是有很多人买到绩优股却亏钱，买到垃圾股却赢利。这种现象虽然存在的时间很短，但使得一些股民误入歧途，产生亏损。
这里存在一个辩证地看待绩优和垃圾股的问题，绩优股由于被追捧，有时会产生高估，随着股价的过度上涨而产生泡沫，也就是说绩优股涨到一定程度，量变到一定程度发生质变，绩优股变成了“垃圾股”，这时候失去了购买意义。不要寄希望于其他投资者都是傻瓜，都会以高价接盘，即使你买的是好公司股票，也不要这样。
相反，由于目前国内的证券市场容量还不大，存在大量未上市公司，因此，一些垃圾股下跌到一定程度，股价非常低廉，而由于很多公司正在寻找尽快上市的途径，它们成了良好的“壳”资源，基本面发生变化，也就是垃圾股过度下跌，量变到一定程度发生质变，垃圾股成了“绩优股”，这时候可以在确定信息后购买持有，而不是抛弃。
当然，这里面还有很多具体的操作细节，将在波动博弈操作策略和案例中详解。
【总结】如何购买长线股票？应该选择绩优股，这才是长期、稳定、正确的投资之道。但是，要随着不同时期辩证看待垃圾股和绩优股。还有，目前中国正处在高速成长期，很多绩差垃圾股上市公司都是不可多得的“壳”资源。但是这个时期什么时候结束很难界定。过度迷恋一些垃圾小盘股短期的丰厚利润，必然会导致不可估量的巨大损失，这样曾经巨额赢利的失败案例在世界各地的股票史上比比皆是，这些血的教训后人一定要汲取。
美国等证券市场的大量垃圾股长期在低谷徘徊，股价几角的很多，甚至不乏股价只有几分的，持有的投资者苦不堪言。所以，虽然短期内可能国内市场的一些垃圾股风险没有美国市场的大，但是，因为没有人能准确预测转折点，因此，这里再次强调为了安全起见，建议普通投资者选择持有和操作符合以上5大选股原则的优质股票。
