如何全面分析现金流量表? 现金流量表的综合分析包括哪些方面? 如何全面分析现金流量表?
合并资产负债表和损益表,以全面,全面地分析和使用现金流量表
现金流量表仅反映企业在一定时期内的现金流入和流出情况 一段的时间用友网络股票。 它既不能反映企业的盈利能力,也不能反映其资产和负债。 但是,由于现金流量表是资产负债表和损益表之间的链接,因此,使用现金流量表中的信息与资产负债表和损益表相结合,可以挖掘出关于公司财务和财务状况的越来越重要的信息。 作业条件,以便对企业的生产经营活动进行更全面,客观,正确的评价。
(1)现金流量表与资产负债表的比较分析
1.偿付能力分析
分析公司的偿付能力时,首先要 要做的是查看企业当期获得的现金收入是否满足生产经营所需的现金支出,是否有足够的现金偿还到期债务。 在拥有资产负债表和损益表的基础上,可以使用以下两个比率进行分析:
短期偿付能力=运营现金流/流动负债
长期- 长期偿付能力=运营现金流量/总负债
上述两个比率的值越大,公司偿还债务的能力越强。 但是,并不是说比率越大越好,因为现金的盈利能力很差。 如果现金流量表中“现金增加”项的金额太大,则可能是公司的当前生产能力无法充分吸收现有资产,从而导致资产过多。 降低了公司的获取能力。
2.盈利能力和支付能力分析
由于利润指标的不足,净现金流量和资产负债表相关指标可以用作比较分析,即每股收益 ,对利润指标(如净资产收益率)的补充。
每股经营活动产生的现金流量净额/权益总额。 该比率反映了获得每股资本净现金流量的能力。 比率越高,公司支付股息的能力越强。
operating来自经营活动/净资产的净现金流量。 该比率反映了投资者投资资本创造现金的能力。 比率越高,创造现金的能力越强。
(2)现金流量表和损益表的比较分析
s将现金流量表的相关指标与收益表的相关指标进行比较,以评估公司利润的质量 。
1.经营活动产生的现金流量净额与净利润的比较。 经营活动产生的现金流量与会计利润之比大于1或等于1时,表明会计收入具有较强的收款能力,利润质量良好; 如果小于1,则表明可能操纵了会计利润或应收账款很多。帐户和利润的质量很差。
2.将销售商品和提供劳务获得的现金与主营业务收入进行比较。 现金收入占比较大,表明实现销售收入后资产转换现金率提高,质量提高。
3.股息或利润产生的现金和投资以及债券利息收入