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认识历史波幅与引申波幅的对比

2020-10-14 16:36:19 阅读(131) 扬帆股票网

比较历史波动率和隐含波动率。

认识历史波幅与引申波幅的对比

波动率,有时也称为波动率,反映了特定投资目标的价格在一段时间内的波动性,通常通过数学中的标准差来计算。 当我们使用实际数据计算波动率时,通常称为历史波动率。

但是,与历史波动率相比,具有更大参考价值的实际上是来自期权市场的隐含波动率数据。 所谓的选择权是在约定的时间以约定的价格买卖投资产品的权利证明。 A股认股权证实际上是期权的近亲。 期权价格通常由溢价率,时间价值和隐含波动率这三个属性确定,隐含波动率反映了根据期权定价公式的含义所产生的期权价格的预期波动性。 可以说,该值反映了期权投资者的未来市场波动性。

prediction的预测随着期权价格的上升和下降,隐含波动率将上下波动。 为了更好的研究,一些机构推出了波动率指数以追踪特定类型期权的波动率变化。 最著名的自然是CBOE(芝加哥期权交易所)于2003年推出的VIX指数。该指数代表了S&P 500指数期权的隐含波动率。

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