反向市场是什么意思？
反向市持泄?砑?善薄（也称为反向市场或现货溢价反向）是指在特殊情况下，现货价格高于期货价格（或最近一个月合约的价格高于期货价格）。 远期合约），基数为正。 在反向市场中，随着时间的流逝，现货价格和期货价格将在交割月份逐渐收敛，就像在远期市场中一样。
在反向市场中，由于需求远大于供应，因此现货价格高于期货价格。 当最近的合约价格上涨超过远期合约价格时，您可以进入市场进行牛市套利。 但是，反向市场中牛市套利的潜在利润巨大，但风险有限。 此外，无论是在远期市场还是反向市场中，熊市套利的做法都是在卖出远期合约的同时卖出最近的合约。
形成反向市场的原因
出现这种情况的原因有两个：近期对某种商品的需求非常紧迫，远大于近期的产出和库存 ; 第二个是该商品的供应有望在未来大幅增加。
简而言之，反向市场的出现是由于人们对现货商品的过度需求以及他们愿意承受的价格高昂。 这导致现货价格急剧上涨，最近一个月的合约价格也相应上涨。 由于预测未来供应量将大幅增加，因此每月合同价格相对稳定。 在反向市场中，随着时间的流逝，现货价格和期货价格将逐渐收敛，就像在远期市场中一样，并且在交割月份趋于相同。
reverse反向市场套利的市场特征
reverse反向市场套利的市场特征是：现货价格高于期货价格； 只要价差扩大，就可以获利； 获利潜力巨大，风险是有限的。
reverse反向市场承担市场套利的市场特征是：供应过剩和需求不足； 最近的合约价格高于远期合约价格。
